Ваш высокодоходный сберегательный счет будет выглядеть менее привлекательным, когда ставки снизятся

Хорошая, безопасная доходность финансовых инструментов, конечно, приятна, но не стоит рассчитывать, что она сохранится надолго. Процентные ставки начали свой подъем ударными темпами. На начало июня 2024 года известные фонды денежного рынка дали доходность 6,6–6,7%, что равняется 15,1–15,3% годовых в рублях. На конец осени 2024 года дневная доходность фондов составляла около 0,058% годовых в рублях.

Однолетние депозитные сертификаты можно найти под ставку на 1,5% превышающую ключевую ставку ЦБ РФ, а высокодоходные сберегательные счета — до 24% годовых в рублях. Такая доходность опережает инфляцию. Неудивительно, что с января по ноябрь 2024 года активы фондов денежного рынка, составили 823 млрд рублей.

Однако снижение процентных ставок в 2025-26 году приведет к снижению доходности всех видов сберегательных счетов и безопасных краткосрочных инвестиций. Инвесторы заинтересованы в том, чтобы снижение процентных ставок происходило быстрее и активнее, чем это было заявлено публично. Хоть это и, возможно, приведет к снижению доходности фондов денежного рынка.

Тем не менее, перспектива более низких процентных ставок побуждает многих специалистов по инвестициям предлагать инвесторам пересмотреть в будущем свои солидные денежные позиции.

При повышении процентных ставок переход к краткосрочному размещению наличных на счетах, безусловно, правильный шаг. Но всему приходит конец. Вы рискуете потерять много денег, если будете продолжать размещать так и далее большие денежные средства.

Инвесторы, стремящиеся к безопасности, нагружая свои портфели большими объемами наличности, могут пренебречь защитой от трех других важных рисков: инфляции, снижающей их покупательную способность; риска, связанного с необходимостью фиксировать более низкие ставки, когда придет время реинвестировать; и альтернативных издержек, или риска саморазрушительного сожаления, если вы пропустите бычий рынок в каком-то другом классе активов.

Вполне понятно, что многие инвесторы не захотят «покидать теплую кроватку высоких ставок денежного рынка». Но необходимо перестраивать свои портфели с учетом более низких процентных ставок. Это не означает, что нужно бросаться в акции и облигации. Не нужно входить во все сразу. Вкладывайте постепенно. Откладывайте понемногу денег каждый месяц и придерживайтесь этого плана. Рассмотрите некоторые варианты финансовых инструментов, приведенные ниже.

Найдите способ вложить деньги в ценные бумаги с фиксированным доходом

Стоит зафиксировать некоторые из сегодняшних привлекательных доходностей. Постройте цепочку из краткосрочных финансовых инструментов — депозитных сертификатов или казначейских ценных бумаг, распределив деньги между инвестициями, срок погашения у которых наступит через два, три, четыре и пять лет. На начало ноября доходность пятилетних ОФЗ составляла 18,43% годовых в рублях.

Простой способ выйти на более широкий рынок ценных бумаг с фиксированным доходом — это диверсифицированный фонд основных облигаций. На начало декабря 2024 года, прирост расчётной стоимости инвестиционного пая за день 0,06% годовых в рублях. Активно управляемый фонд делит свой портфель между государственными облигациями, корпоративными облигациями и инструментами денежного рынка.

Как только вы освоитесь, изучите выгодные предложения на рынке облигаций. Но будьте разборчивы. Рисковать следует только тогда, когда вам платят за риск.

В 2023 году доходность от фондов недвижимости, была выше, чем от покупки недвижимости и дальнейшей сдачи в аренду. Важно учесть, что инвестиции в ЗПИФ связаны с рисками. К примеру, стоимость пая может оказаться низкой, если упадёт общая стоимость ценных бумаг, которыми владеет фонд.

Осторожно входите в акции

В 2024 году многие инвесторы с опаской смотрели на фондовый рынок США, торгующийся на рекордных максимумах, на котором доминирует горстка огромных технологических компаний с заоблачно высокими оценками.

Выбирайте акции, торгующиеся на более разумных уровнях цены прибыли. Так называемые циклические акции, или те, которые наиболее чувствительны к экономическим колебаниям, «игнорируются и стоят недорого», а банки и финансовые компании относятся к тем секторам, которые могут показать хорошие результаты в будущем.

Особенно оптимистично выглядят акции компаний, выплачивающих дивиденды. Дивидендные акции можно приобрести по сниженным ценам.

Если вам нужна защита основной суммы долга, но при этом вы боитесь упустить потенциальный рост на бычьем рынке, обратите внимание на один из буферных ETF. Эти фонды используют опционы для создания буфера против потерь на фондовом рынке, в разной степени, в течение определенных периодов. Загвоздка в том, что эта стратегия ограничивает потенциальную прибыль.

Борьба с FOMO

Обращайте внимание не только на то, как вы вкладываете деньги, но и на то, что вы покупаете. Разделите любые изменения в распределении ваших денежных средств во времени. Усреднение затрат или инвестирование установленной суммы через равные временные промежутки, может избавить вас от лишних эмоций при инвестировании. Это также приведет к снижению средней цены за акцию на нестабильных рынках, поскольку вы будете покупать меньше акций при высоких ценах и больше при низких.

И, наконец, раздумывая над тем, чтобы немного уменьшить свой денежный кэш, подумайте о том, зачем вы вообще держите наличные деньги. Если это нужно для того, чтобы спать по ночам, подумайте о том, что идеально угадать время движения рынка практически невозможно. Сожаления о том, что вы упустили неожиданный «бычий» рынок, также могут помешать вашему сну.

Обращайтесь в нашу компанию, и вы сможете получить профессиональную консультацию от наших ведущих специалистов по любым вопросам в сфере финансов, инвестиций, распоряжения капиталом.

Для того, чтобы более подробно узнать об образовании за рубежом, а также последних новостях на фондовых мировых рынках, пообщаться на актуальные темы, переходите на мой ТГ-канал по ссылке.